ביטוח מנהלים אם חברת הביטוח פושטת רגל
נאמר לי שאם חברת הביטוח בה נחסכים כספי הפנסיה שלי פושטת רגל אני מפסידה את כל הכסף האם זה נכון ? חשבתי המשדינה דואגת לפנסיות שלנו . האם היא רק דואגת למי שיש קרן פנסיה ולא ביטוח מנהלים ?
תסריט מבהיל אבל לא בלתי מתקבל על הדעת. חברת ביטוח היא יישות משפטית עם הון עצמי (נוסטרו) והון כנגד ההתחייבויות למבוטחים. הרגולציה קובעת הוראות המיועדות למנוע מצבים כאלה (החל מביצוע הפרשות כספיות מתאימות כנגד התחייבויותיהן הביטוחיות, פיקוח על השקעות וקביעת כללי השקעה, התאמת ההתחייבויות הביטוחיות להתפתחויות האקטואריות (התאמה של מקדמים מול עלית תוחלת החיים) וכו'). המדינה עד כה נחלצה להגנה על זכויות המבוטחים בקרנות הפנסיה הוותיקות לאחר שהתברר כי הן לא תוכל לעמוד בהתחייבויות הפנסיוניות שלהן. בקרנות הפנסיה החדשות, גם תיאורטית יכול להיות תסריט דומה לזה שאת מתארת בחברות ביטוח, שכן הגם שבקרנות פנסיה חדשות, ההתחייבויות לעמיתים מופרדות מהחברה המנהלת, הרי שגם הן יכולות במצבי קטסטרופה בשוק ההון להפסיד חלק ניכר מהנכסים העומדים כנגד התחייבויות אלה בדומה לחברות הביטוח (ההבדל הוא שבקרנות הפנסיה החדשות קיים רף של 30% מנכסי הקרן המושקע באגרות חוב של מדינת ישראל השקעות המובטחות בתשואה קבועה. אגב למיטב זכרוני הדירוג של מדינת ישראל הוא AA (היינו לא הדירוג הכי גבוה...). בכל מקרה יש לבחור את האופציה הטובה ביותר מבין האופציות הפנסיוניות הקיימות על בסיס של ייעוץ פנסיוני מבעל רשיון. יעוץ המתאים לצרכים הספיציפים שלך בביטוח פנסיוני
אז בעצם יש הבדל בין ביטוח מנהלים או קרן פנסיה או בשני המקרים יש סיכוי דומה לחלילה פשיטת רגל ?